Прогноз цен на сырую нефть 2025, 2026, 2027-2030: обзор для WTI и Brent

“Цены на нефть, вырастут или упадут?” – это актуальный вопрос среди трейдеров и инвесторов, которые следят за энергетическими рынками. В связи с геополитическими и экономическими факторами довольно сложно предсказать динамику нефтяных котировок. Поэтому важно тщательно изучить экспертные прогнозы перед принятием торговых решений.

Последние данные показывают значительное уменьшение длинных позиций по нефти среди управляющих активами по WTI и Brent. По данным CFTC, темпы сокращения оказались самыми быстрыми за 4 года. В то же время ОПЕК придерживается решения о временном сокращении добычи странами-участницами до конца 2024 года. Это удерживает цены от дальнейшего падения.

Общая тенденция выглядит нисходящей, но, как известно, нефть чутко реагирует на любые геополитические события, которые могут переломить действующий тренд.

В данной статье представлены прогнозы стоимости нефти и анализ факторов, которые могут повлиять на курс черного золота. Давайте узнаем, что будет с курсом WTI в ближайшем и отдаленном будущем.

Ключевые факты: прогноз цен на нефть на 2024-2030 гг.

• Цена нефти на сегодня, 06.01.2025, составляет $73.198.
• Большинство экспертов считают, что нефть будет торговаться в коридоре $70,00-85,00 до конца 2024 года. Это предполагает флэтовую структуру рынка, без значительных скачков цен.
• В условиях флэта выгодно работать от границ диапазона. Новые продажи лучше открывать от уровня $87,00, а покупки – от отметки $68,00.
• В краткосрочной перспективе ожидается нисходящее движение к нижней границе флэта. Выход за пределы ключевых уровней позволит покупателям или продавцам развить соответствующий тренд и достичь уровня $93,85 при росте или отметки в $62,40 в случае падения.
• На 2025 год эксперты ожидают рост. Средняя цена будет варьироваться в области $83-84 за баррель.
• Согласно долгосрочным прогнозам на 2026 – 2030, предполагается рост котировок к $115 за баррель. Такой незначительный рост, как правило, исключает глубокие и опасные коррекции, которые могут обернуться для неопытных трейдеров потерей капитала.
• Торговля нефтью может принести хороший доход. Нефть является одним из самых популярных активов в мире. Благодаря высоким торговым объемам, найти покупателя или продавца по хорошей цене довольно легко.
• Цены на нефть зависят от множества факторов, в том числе геополитических событий, изменений спроса и предложения, природных катаклизмов и политических решений. Высокая волатильность предоставляет трейдерам множество возможностей получить прибыль как на росте, так и на снижении котировок.
• Для инвесторов нефть может стать отличным активом для диверсификации портфеля. Торговля нефтью помогает снизить общий риск, особенно если инвестпортфель состоит из акций и облигаций.
• Можно торговать нефтью через различные инструменты, такие как фьючерсы, опционы, контракты на разницу (CFD), биржевые фонды (ETF) и даже акции нефтяных компаний. Это дает гибкость в выборе стратегии.
• Перед принятием торговых решений требуется провести подробный анализ, оценить риски, сопоставить потенциальную прибыль с потенциальными убытками. Следует с осторожностью относиться к любым прогнозам, т.к. они могут меняться в зависимости от различных факторов.
• Нефть (USCrude): согласно техническому анализу, котировки нефти вырвались из флета вверх. Следовательно, восходящее движение может продолжиться до границы среднесрочного нисходящего тренда 75.24 – 74.45.

Прогноз по нефти на неделю от 06.01.2025

На первой неделе нового года цена на нефть пробила флетовую структуру и закрепилась выше. Уровень сопротивления 72.39 также был пробит. Следовательно, можно предположить дальнейший рост котировок в течение следующих недель. 

Ближайшей целью роста является ключевое сопротивление среднесрочного нисходящего тренда 75.24 – 74.45. После достижения этой зоны можно будет рассмотреть продажи. Однако для продаж рекомендуется дождаться сильного нисходящего импульса, и заходить на коррекции.

Если в ходе торгов сопротивление (В) 75.24 – 74.45 будет пробито вверх, то среднесрочный тренд сменится на нисходящий, а целью дальнейшего роста станет целевая зона 2 77.60 – 77.07.

Торговые решения по USCrude на неделю:

Продажа от сопротивления (В) 75.24 – 74.45. TakeProfit: 70.88, 66.52. StopLoss: 76.55

Технический анализ нефти US Crude

Рассмотрим дневной график US Crude для понимания исторической динамики котировок.

На графике видно, что цена на нефть торгуется в глобальном нисходящем тренде, который начался летом 2022 года. С уровня $121,31 в июне 2022 котировки упали до $63,96 в мае 2023 года. Сейчас цена на нефть WTI на 06.01.2025 составляет 73.198 долларов за баррель.

С помощью дневного графика можно определить сильные уровни поддержки и сопротивления. Ключевым сопротивлением является уровень $94,00, ключевая поддержка – $64,15.

Теперь увеличим график и изучим текущее состояние актива.

5 апреля 2024 года цена сформировала локальный максимум в области $87,10. Затем 4 июня сформировался минимум $72,44. 5 июля цена достигла очередного максимума $83,92, а 5 августа котировки упали к отметке $71,12. Снижение основных максимумов и минимумов указывает на дневной нисходящий тренд.

Скользящая средняя EMA (190), отвечающая за долгосрочный тренд, не имеет ярко-выраженного направления и находится горизонтально по отношению к цене. Скользящая средняя EMA (21) направлена вниз, это указывает на краткосрочный нисходящий тренд.

Далее воспользуемся техническими индикаторами для составления прогноза на 3 месяца и на 2024 год.

Анализ курса нефти WTI Crude на 3 месяца

Воспользуемся дневным графиком с индикатором Ишимоку. Это позволит определить различные тренды и потенциальные точки разворота.

В июне 2024 года покупатели попытались сменить долгосрочный тренд на восходящий, пробив вверх облако красного цвета. Цена некоторое время торговалась выше облака и даже были попытки сформировать восходящее движение, но они не увенчались успехом. В итоге цена снова упала и обновила минимум июня около поддержки $72,45.

На текущий момент мы наблюдаем торговлю в долгосрочном нисходящем тренде. Формирующееся облако красного цвета справа от текущей цены подтверждает это. Линии Tenkan и Kijun направлены вниз. Это значит, что краткосрочный и среднесрочный тренды также нисходящие.

Добавим уровни поддержки и сопротивления для поиска потенциальных точек разворота.

Ближайшим неподтвержденным уровнем сопротивления является отметка $74,50. Если она будет удержана продавцами, то снижение продолжится к $72,45. Дополнительную силу уровню $74,50 придает находящаяся в его области линия Tenkan.

Выше на графике указан максимум августа $78,10, который является сопротивлением. Если цена пробьет уровень $74,50, то рост продолжится до $78,10, от которого можно также рассмотреть продажи. Дополнительную силу уровню придает находящаяся в его области линия Kijun. 

На ближайшие 3 месяца ожидается продолжение нисходящего тренда. Следовательно, выгодно рассматривать продажи от сопротивлений $74,50 и $78,10 с целью $72,45. Если отметка $72,45 будет пробита вниз, то снижение продолжится до уровней $70,00 и $67,65.

Долгосрочный технический анализ US Crude на 2024 год

Для долгосрочного прогноза перейдем на график W1 и добавим индикатор Ишимоку.

Можно заметить сокращение размера последних сформированных облаков Ишимоку, а также частую их смену. Это указывает на рыночную неопределенность и отсутствие четкого тренда.

Линии индикатора Ишимоку Tenkan и Kijun расположены горизонтально, это указывает на отсутствие краткосрочного и среднесрочного трендов. 

Чтобы понять, как торговать во флэте и каковы перспективы актива в случае выхода из боковика, предлагаю обозначить ключевые уровни поддержки и сопротивления.

Ключевой поддержкой по нефти является минимум декабря 2023 года в области $68,00. Пробой этой отметки вниз позволит “медведям” снизить котировки до уровня $62,40.

Ключевым сопротивлением является максимум апреля 2024 года около $87,00. Если покупатели пробьют этот уровень, то цена может подняться до $93,85 в долгосрочной перспективе.

Следовательно, на оставшуюся половину 2024 года ожидается движение котировок либо к верхней, либо к нижней границе флэта. Также вероятно, что участники попробуют пробить ключевое сопротивление или поддержку. В случае успешного пробития одного из этих уровней ожидается дальнейшее движение в сторону пробоя. Максимальной целью по покупкам на 2024 года представляется отметка $93,85; по продажам – уровень $62,40.

Долгосрочный торговый план по нефти WTI Crude 

Составим торговый план по US Crude.

• Краткосрочный тренд по нефти нисходящий, поэтому на ближайший месяц можно ожидать снижения котировок после коррекции. Целью по коротким позициям будет минимум августа 2024 года около $71,20.
• В перспективе на три месяца ожидается торговля во флете, в диапазоне $68,00 – 87,00. Если цена выйдет за эти пределы, то торговля будет идти в более широком коридоре $62,40 – 93,84.
• При долгосрочной торговле следует обратить внимание на глобальный тренд. Он остается нисходящим с марта 2022 года. Следовательно, можно предположить, что участники рынка в 2024 году попробуют пробить поддержку $68,00.
• Пробой уровня $68,00 вниз откроет перспективы обновления минимума 2023 года и дальнейшего снижения в область уровня $62,40.
• Негативный прогноз будет оставаться в силе, если покупатели не смогут пробить сопротивление $87,00 на недельном графике. Пробой этого сопротивления вверх позволит котировкам расти в направлении $93,85.
• Поменять глобальный тренд на восходящий можно будет только если цена закрепится выше $93,85. В этом случае можно будет ожидать обновления максимумов 2022 года в области $126,00.

В нашем блоге вы можете найти ежедневные краткосрочные прогнозы по нефти и торговые сигналы, основанные на техническом анализе и маржинальных зонах. 

Экспертный прогноз цен на нефть на 2024 год

Большинство экспертов считают, что цена на нефть будет торговаться в коридоре $70,00 – 85,00 до конца 2024 года. Аналитики ожидают роста в августе и начале осени, но к концу 2024 года средняя цена нефти WTI составит около $75.

Long Forecast

Диапазон цен: $70,65 – $88,23 (по оценке на 14 августа 2024).

Аналитики Long Forecast прогнозируют небольшой рост до $79,62 к концу года. Максимум цены предполагается в ноябре, около уровня $88,23. Минимальная цена составит $70,65 в сентябре.

CoinPriceForecast

Диапазон цен: $72,94 – $81,46 (по оценке на 14 августа 2024).

CoinPriceForecast ожидает цену WTI в области 72,94 к концу года. Эксперты не исключают краткосрочный рост до $81,46, но затем котировки вернутся к прежним значениям. Прогноз предполагает отсутствие ярко выраженного тренда и продолжение торговли во флэте.

WalletInvestor

Диапазон цен: $74,67 – $80,85 (по оценке на 14 августа 2024).

WalletInvestor предполагает торговлю нефтью WTI в узком диапазоне $74,67 – 80,85. Согласно прогнозу, цена немного укрепится до $80,08 в сентябре, затем последует медленное снижение. К концу 2024 года аналитики ожидают котировки около области $76,16. В таких условиях выгодно работать от границ диапазона и придерживаться внутридневной или внутринедельной торговле.

Predict Price

По данным Predict-price, четкого тренда по UK Brent не будет. Вероятность снижения котировок составляет 22,04%, вероятность роста исключается. Таким образом, ожидается нейтральная динамика в течение 5 месяцев. В прогнозе до 20 декабря 2024 года, максимальная цена Brent составит $78,27, минимальная – $39,15.

EIA

Последний прогноз Управления энергетической информации США (EIA) по ценам на нефть был обновлен в августе 2024 года. Ожидается рост в связи с продлением соглашения ОПЕК+ о сокращении добычи. Средняя цена на нефть марки Brent прогнозируется на уровне $84 (для WTI ориентировочно около $80) за баррель в 2024 году.

В прогнозе учтены уменьшение объемов добычи ОПЕК и некоторых других производителей нефти, а также перспективы экономического роста в крупных странах-импортерах нефти.

Этот прогноз актуален в свете недавних рыночных событий и отражает ожидания EIA на ближайшие месяцы.

OPEC

В последнем отчете OPEC, опубликованном в августе 2024 года, организация пересмотрела свой прогноз роста мирового спроса на нефть в сторону снижения. Ожидается, что спрос вырастет на 2,1 миллиона баррелей в сутки в 2024, это на 135 тысяч баррелей меньше, чем ранее прогнозировалось. Это связано с замедлением экономического роста в Китае. Однако прогнозируемый рост все еще выше среднего исторического показателя в 1,4 миллиона баррелей в сутки (до пандемии COVID-19).

ОПЕК будет стараться удержать цену WTI выше $75 в течение длительного времени. Картель может снизить стоимость нефти не ранее 2025 года. На заседании в августе страны ОПЕК+ еще раз подтвердили существующие договоренности о сокращении добычи.

Экспертный прогноз цен на нефть на 2025 год

В 2025 году большинство экспертов ожидают рост котировок до отметок $83-84. Вероятно, в прогнозах учитывается продолжение конфликтов в Восточной Европе и на Ближнем Востоке, которые будут удерживать цены на нефть от снижения. Также заложено умеренное развитие мировой экономики, при котором добыча нефти остается примерно на тех же отметках.

Long Forecast

Диапазон цен: $70,24 – $93,53 (по оценке на 14 августа 2024).

По данным Long Forecast, цена на нефть WTI в 2025 году будет медленно расти и превысит отметку в $80,00. В первом полугодии курс вырастет до $89,08. Затем последует коррекция к $73,94. К концу года цена ожидается около $83,37.

CoinPriceForecast

Диапазон цен: $72,34 – $75,34 (по оценке на 14 августа 2024).

Аналитики CoinPriceForecast дают более сдержанный прогноз. Цена нефти останется примерно на текущих уровнях. К середине 2025 курс составит $72,34, а к концу года вырастет до $75,34. Это предполагает торговлю в узком диапазоне, сделки выгодно открывать от верхней и нижней границ.

WalletInvestor

Диапазон цен: $76,26 – $88,77 (по оценке на 14 августа 2024).

Аналитический портал WalletInvestor дает сдержанный прогноз на 2025 год. Ожидается небольшой рост, максимальная цена составит $88,77. Год закроется на уровне $83,17. Максимальное снижение в течение месяца составит примерно, -3.1%, что не предполагает серьезных просадок.

Долгосрочный прогноз цен на нефть на 2026–2030 годы

На длительный период до 2030 года большинство экспертов ожидают рост стоимости нефти WTI. Цена в 2028 – 2029 годах составит около $115 за баррель. Предполагается умеренный восходящий тренд со стандартными диапазонами коррекций для данного инструмента. Однако некоторые аналитики считают, что цена изменится не столь значительно и в 2030 году составит $89,63.

Следует учитывать, что, как правило, долгосрочные прогнозы не учитывают непредвиденные события, такие как вооруженные конфликты, природные катаклизмы и т.п. Инвесторам следует учитывать потенциальные риски при инвестировании на долгосрочную перспективу.

Long Forecast

В своих долгосрочных прогнозах до сентября 2028 года Long Forecast ожидает рост курса WTI до $114,87. Ожидается весьма волатильная торговля. Так, в 2026 году котировки будут варьироваться в диапазоне $84,39 – 65,01 (по ценам закрытия месяцев). Однако с 2027 года курс будет укрепляться и достигнет своего максимума в 2028 году.

CoinPriceForecast

CoinPriceForecast также предполагает рост котировок, но очень медленными темпами. Согласно их прогнозу, до 2030 года цена практически не изменится и будет торговаться в диапазоне $70,00 – 80,00. Периоды роста будут сопровождаться такими же периодами снижения, но ближе к 2030 году цена сможет немного вырасти. К концу 2030 эксперты ожидают курс около $89,63.

Данный прогноз может стать реальностью, если геополитическая обстановка до 2030 года останется примерно такой же. Это маловероятно, с учетом непредвиденных событий за последнее десятилетие, поэтому относиться к этим оценкам следует с осторожностью.

WalletInvestor

По данным WalletInvestor, курс WTI будет укрепляться до августа 2029 года. К концу 2026 котировки достигнут $90,30, в 2027 вырастут до $97,16. В декабре 2028 года цена нефти увеличится до $104,06, а к августу 2029 – до $114,45. Таким образом, средний темп роста составит 9,4% в год.

IEA

IEA (Международное энергетическое агентство) в своем отчете «Oil 2024» отмечает, что спрос на нефть будет постепенно снижаться по мере развития альтернативных источников энергии, особенно в странах Азии. Тем не менее, глобальные геополитические риски и экономическая нестабильность могут поддержать высокие цены на нефть в ближайшие годы.

История цен на нефть

Изменения котировок нефти — это отражение баланса спроса/предложения, геополитической напряженности и состояния мировой экономики. В 1980-х цена была очень волатильной. Цена выросла до $35 в связи с нефтяным эмбарго и революцией в Иране. Позже спрос сильно упал, и стоимость USCrude к 1986 снизилась до $10.

Начало 2000-х — резкий рост спроса на нефть в связи с глобальной индустриализацией. В 2000-м средняя цена за баррель достигла отметки в $30,38, а к 2008 году увеличилась до $99,67. Однако мировой финансовый кризис 2008 года привел к обвалу нефтяных котировок до $44,60.

Последующее восстановление и геополитические конфликты привели к укреплению курса USCrude. В 2011 году средняя цена составила $94,88. Однако производство сланцевой нефти в США привело к снижению курса черного золота до $48,66 за баррель в 2015 году. Далее — очередной бурный рост. После решения ОПЕК о снижении добычи цена выросла до $94,53 в 2022, а через год котировки стабилизировались около отметки в $77,59 за баррель.

С начала 2024 года цена WTI удерживается выше $70 за баррель. Рост котировок был обусловлен геополитическими событиями, действиями ОПЕК+ и экономическими условиями. ОПЕК+ продолжает сокращать добычу нефти, что снижает предложение на мировом рынке. Также обострилась геополитическая ситуация на Ближнем Востоке. Это подрывает стабильность в поставках нефти и усиливает опасения инвесторов. Конфликт на Ближнем Востоке не решен до сих пор, что поддерживает цену выше $70.

Снижение коммерческих запасов нефти в США и экономическое восстановление в ряде стран после пандемии продолжается, что стимулирует спрос на нефть. Восстановление глобальной экономики, особенно в странах с высоким потреблением энергоресурсов, таких как Китай и Индия, поддерживало цены до апреля 2024 года.

После значительного роста цен в начале года до $87, некоторые страны начали увеличивать добычу нефти. С апреля 2024 года появились признаки замедления экономического роста в ряде ключевых стран, в том числе Китае, Еврозоне и США. Это ослабило спрос на нефть.

В результате роста добычи и ослабления спроса коммерческие запасы нефти в крупных экономиках стали увеличиваться. Рост запасов обычно указывает на избыток предложения на рынке, что ведет к снижению котировок. Рост курса доллара весной 2024 также способствовал падению цен на нефть. 

В результате описанных выше событий цена на нефть снизилась до $72,44 в июне и до $71,12 в августе 2024, однако она по-прежнему торгуется выше отметки $70,00.

Факторы, которые могут повлиять на цену нефти

История цен на нефть — это сложное взаимодействие нескольких факторов. К числу основных относятся геополитические события в регионах-поставщиках. Любые беспорядки или политическая нестабильность в этих странах могут вызвать значительные колебания цен. Аналогично, решения стран-производителей и крупных организаций, например ОПЕК, относительно уровней добычи напрямую влияют на предложение и, следовательно, стоимость нефти.

Ситуация в глобальной экономике также влияет на курс черного золота. В периоды интенсивного развития увеличивается спрос на энергию, в результате цены на нефть растут. В периоды рецессии, наоборот: спрос падает, как и котировки WTI и Brent. Кроме того, технологические достижения в добыче и производстве, например, гидроразрыв пласта, также влияют на глобальное предложение и, соответственно, стоимость нефти.

Развитие технологий возобновляемой энергии и законодательные ограничения использования нефти влияют на спрос. При высоких темпах внедрения зеленой энергетики стоимость WTI и Brent будет снижаться.

Почему нефть так популярна на финансовых рынках?

Нефть, прозванная ‘черным золотом’, остается ключевым товаром в глобальной экономике благодаря своему широкому применению. Это и топливо для транспорта и отопления домов, и основное сырье для многих отраслей промышленности.

Более того, рыночная волатильность нефти часто отражает мировые экономические и политические события. WTI можно назвать важным индикатором и даже двигателем глобальной экономической стабильности. Для инвесторов черное золото — это отличный инструмент для диверсификации портфеля.

Разновидности нефти

На финансовых рынках торгуются два основных сорта — американская WTI и британская Brent.

West Texas Intermediate (WTI)

WTI является стандартом на американских нефтеперерабатывающих заводах и служит важнейшим показателем стоимости. Это легкий сорт с высокой плотностью API и минимальным содержанием серы. WTI широко торгуется на финансовых рынках, в основном через фьючерсы CME Group и Light Sweet Crude Oil (торгуется на международном уровне).

Кушинг, Оклахома, США, является главным центром хранения WTI. Из этого центра нефть распространяется по всей стране. WTI служит важным сырьем для нефтеперерабатывающих заводов в Мидвесте и на побережье Мексиканского залива.

Brent Crude Oil

Brent, месторождение которого расположено в Северном море, является важным показателем нефтяных котировок в Европе, Африке и Ближнем Востоке. Большинство платформ на месторождении Brent были закрыты, однако цена часто превосходит стоимость WTI иногда более чем на $10 из-за различных рыночных факторов.

Влияние сланцевой нефти

Бум сланцевой нефти вызвал беспокойство в ОПЕК. Страны картеля видели в новом виде топлива угрозу для рынка. Было принято решение увеличить объемы добычи, в итоге цена черного золота упала ниже $30 в начале 2016 года. Однако вытеснить производителей сланцевой нефти не удалось, а доходы ОПЕК сократились.

Роль ОПЕК

С учетом стабильного спроса можно предположить, что рост производства сланцевой нефти в США представляет собой вызов. Начатая высокими оценками в 2014 году, революция в добыче сланцевой нефти процветала, несмотря на высокие затраты на производство. ОПЕК стремится сбалансировать свои затраты и призывает инвестировать в отрасль более $11 триллионов на протяжении 20 лет. Данная инициатива направлена на сокращение дефицита. Несмотря на рост популярности электромобилей, ОПЕК ожидает увеличение спроса на нефть, в том числе в связи с расширением воздушных перевозок.

После 2016 года ОПЕК пыталась стабилизировать цены на нефть с помощью ограничений на добычу среди стран-членов картеля. И хотя не все участники ОПЕК соблюдают предписания, решения организации может оказать давление на рынок.

Заключение: стоит ли инвестировать в нефть?

Согласно прогнозам на 2024 год, ожидается или торговля во флэте, или продолжение нисходящего тренда. Это значит, что нефть не стоит рассматривать в качестве среднесрочной инвестиции. Зато выгодно рассматривать краткосрочные сделки от границ торговых коридоров, такой метод больше подходит трейдерам, чем инвесторам.

В то же время более долгосрочные прогнозы предполагают рост цен на нефть до 2030 года. В этом случае можно рассматривать WTI в качестве долгосрочного вложения. Согласно прогнозам, котировки могут вырасти до $115 за баррель. Потенциальная прибыль не очень высокая, учитывая возможные риски и издержки, связанные с удержанием позиции.

Также следует учитывать нестабильную геополитическую обстановку в мире. Военные действия в регионах добычи нефти создают дополнительные риски как для покупателей, так и для продавцов, и негативно влияют на стоимость черного золота.

С учетом вышесказанного, рекомендовать нефть в качестве инвестиций в текущих рыночных реалиях нельзя. Однако можно рассматривать кратко- и среднесрочную торговлю (максимум до 3-х месяцев).