Что такое бумажная торговля

Бумажная торговля в наши дни считается атавизмом. Сейчас уже есть онлайн-терминалы и форекс-тестеры, с помощью которых можно в разы ускорить анализ и принятие решений. С другой стороны, бумажные торги помогают трейдеру отбросить лишний информационный поток в виде индикаторов, новостей, прогнозов, характерных для современного трейдерского ПО, и сфокусировать внимание на главном.

В настоящее время торговля на бумаге используется как атрибут тестирования торговой стратегии — трейдер записывает биржевую информацию, имитирует заключение сделок, но не торгует на реальные деньги.

В этой статье мы разберем:

Что такое бумажная торговля
Как торговать на бумаге
ПО для бумажной торговли
Плюсы торговли на бумаге
Минусы торговли на бумаге
Стоит ли торговать на бумаге?
Заключение
FAQ по торговле на бумаге

Что такое бумажная торговля
Бумажная торговля широко использовалась продвинутыми трейдерами “первой волны” — из-за отсутствия онлайн-брокеров и иных технических средств для анализа цен. Информацию о котировках можно было узнать только у биржевого брокера или на последней странице ежедневной газеты. Полученные данные записывались на бумаге, затем трейдеры анализировали информацию и принимали торговые решения. Знаменитый биржевой спекулянт Джесси Ливермор записывал информацию на специальной доске, похожей на школьную, и анализировал сразу несколько инструментов.

Основой для принятия решений был фундаментальный анализ, а не технический, поэтому записи использовались для поиска более точного сигнала на вход в рамках ожидаемого глобального тренда.

Как торговать на бумаге
Помимо ручки и бумаги потребуется источник информации о биржевых ценах. Если целью является самообучение и поиск закономерностей, то лучше выбрать онлайн-сайты, на которых котировки обновляются часто. Можно выбрать любой таймфрейм, но записывать только цены закрытия свечей. Для анализа фундаментальной ситуации достаточно получать информацию о цене закрытия актива раз в день.

Чтобы начать торговать на бумаге, потребуется следующая информация:

начальный баланс бумажного торгового счета — фиктивного денежного счета, изменение баланса которого укажет на работоспособность выбранной торговой стратегии;

текущая цена актива;

размер сделки — объем лота или какое количество контрактов используется в сделке;

параметры сделки: направление, цена открытия, цена закрытия, финансовый результат.

С помощью информации о текущих ценах можно нарисовать график и принимать решения на основе технического анализа.

ПО для бумажной торговли
Для ведения статистики сделок вместо ручки с бумагой подойдет любая табличная программа — MS Excel, Таблицы Google и их аналоги.

SOLIDITYCAP: Что такое бумажная торговля и как торговать акциями на бумаге |SOLIDITYCAP

Рисунок 1. Пример дневника трейдера в MS Excel

Торговые навыки от работы с такими программами пригодятся в дальнейшем — для ведения трейдерского дневника сделок со скриншотами открытия и закрытия сделок.

А информацию о ценах большинства инструментов можно получать из онлайн торговых платформ. Для этого подойдут как стандартные платформы, предлагающие торговлю на бумаге, — МТ4, МТ5, Ninja Trader и другие, — так и браузерные веб-терминалы.

SOLIDITYCAP веб-терминал или мобильное приложение
Веб-терминалы как платформы для бумажной торговли наиболее удобны в использовании, т.к. цель в данном случае — получение информации о ценах, а не какой-либо вид живой торговли. Веб-терминал не требует ни самостоятельного открытия демо-счета, ни установки каких-либо программ. В наличии большое количество тех же финансовых инструментов, которые доступны в классическом трейдерском ПО. Таким образом, трейдер может выбрать, рисовать график на бумаге, или же переложить эту функцию на терминал и оставить для записей только статистику по бумажному торговому счету.

Бесплатные приложения для торговли на бумаге с помощью смартфонов можно использовать таким же образом, как и веб-терминал, если нет доступа к компьютеру. Однако для их использования потребуется открыть демо-счет. Проводить технический анализ будет не так удобно, как при работе на компьютере, но доступ к онлайн-котировкам будет стабильный.

MT4 и MT5
Торговые платформы MT4 и MT5 — это стандартное программное обеспечение для десктопных и мобильных устройств, проверенное годами. Для смартфонов это одно из лучших приложений для торговли на бумаге. Работает более стабильно, чем веб-терминал, но в интерфейсе новичкам будет сложнее разобраться.

Рисунок 3: MetaTrader 5, добавление доступных валютных пар

Для получения котировок потребуется самостоятельно открыть демо-счет — либо внутри самой программы, либо через личный кабинет.

Программы можно использовать также для заключения сделок на виртуальные деньги. В этом случае, после торговли, данные по закрытым позициям можно перенести на график. Это позволит делать скриншоты сделок с учетом рыночного контекста. Таким образом, с MT4 и MT5 трейдер может не только оценить прибыльность стратегии, но и изучить обоснованность открытия и закрытия сделки в той или иной рыночной ситуации.

NinjaTrader
NinjaTrader — одна из самых популярных площадок для бумажной торговли. Эту торговую платформу используют для торговли акциями, фьючерсами и другими биржевыми инструментами. NinjaTrader предоставляет котировки инструментов в реальном времени, есть возможность торговать на демо-счете, также встроен симулятор фондового рынка. Поэтому данную платформу можно использовать как для бумажной торговли, так и в качестве полноценной альтернативы на PC. Также это ПО позволить оценить, насколько сложны финансовые продукты для трейдера.

Плюсы торговли на бумаге
Я уверен, что 97% трейдеров захотят пропустить этап торговли на бумаге, так как изначально непонятно, какую выгоду дает “трата времени” на записывание чего-либо вручную. Ум еще недостаточно дисциплинирован, новички обычно настроены на быстрый денежный результат. Как ни парадоксально, запись вручную эффективно обучает основам трейдинга, а трейдеры “возвращаются к началу” только после негативного опыта от заведомо неправильного подхода 🙂

Устранение риска
В бумажной торговле трейдер не рискует реальными деньгами, т.к. сделки не заключаются, а симулируются. При этом можно бесплатно приобрести ценный опыт и навыки, как при реальной торговле. Трейдер не рискует своими финансами и поэтому эмоционально более защищен, что позволяет фокусироваться на развитии, а не на негативе от потери настоящих денег.

Устранение стресса
Имитация торговли позволяет принимать более взвешенные решения “на холодную голову” и уменьшает вероятность несистемных сделок. Таким образом, % системных сделок будет выше, что позволит оценить именно эффективность торговой стратегии, а не связки “торговая стратегия + эмоции трейдера”.

Развитие дисциплины
Трейдинг — рутинная работа, требующая постоянства в заключении сделок согласно торговой стратегии. Причина несистемных сделок на реальном фондовом рынке или на Форекс, как правило, в эмоциональном реагировании трейдера. Время, уделенное бумажной торговле, отодвигает эмоции на второй план — трейдер учится методично совершать определенные рутинные вещи. В результате эмоции перестают быть приоритетом во время принятия торговых решений.

Фокус внимания на важном
Когда у трейдера есть только ручка и бумага, у него не будет времени или желания дорисовывать индикаторы, линии, углы и прочие инструменты, не относящееся к рыночной информации. Таким образом, все внимание объективно сфокусировано на анализе рыночных данных, это позволяет быстрее увидеть закономерности ценовых движений. При возможности добавлять на график кучу технических инструментов внимание будет рассеяно — мозг увидит слишком много возможностей для анализа, но ни одну из них не сможет обработать полностью.

Опыт приходит быстрее
Это сложно объяснить логически, но при ручном рисовании графиков и ведении статистики опыт нарабатывается намного быстрее. Это можно сравнить с обучением рубке дров или плаванию: если постоянно пробовать, то научишься быстрее, чем если смотреть со стороны. “Бумажные трейдеры” склонны к более взвешенным решениям во время реальной торговли.

Тренировка вероятностного мышления
Одно из основных ложных ощущений на начальном этапе — чувство, что финансовые рынки можно предсказать. Как следствие, трейдер начинает бесконечно переключаться между таймфреймами в надежде понять четкое направление тренда. В бумажной торговле у трейдера всего один таймфрейм — тот, который он рисует на бумаге. Это позволяет вырабатывать вероятностное мышление, т.е. допускать и восходящее, и нисходящее движение после открытия сделки. Без большого количества таймфреймов ум трейдера объективно не сможет набрать достаточное количество доказательств для формирования ОДНОЗНАЧНОГО прогноза насчет будущего движения цены.

Минусы торговли на бумаге
Обратная сторона торговли на бумаге связана со временем ее изобретения. Сейчас появилось много более удобных, быстрых симуляторов торговли на бумаге, функционал которых продолжает совершенствоваться. Чтобы из этого многообразия выбрать торговлю на бумаге, потребуется определенное усилие воли 🙂

Временные затраты
На мой взгляд, написание текста вручную занимает больше времени, чем с помощью компьютера. Также вручную придется вести и статистику. Предположу, что большинство опытных трейдеров строит торговые стратегии на основании ценовых графиков, а не на значениях котировок. Поэтому к временным затратам добавится отрисовка графиков.

Привязанность к месту
Довольно сложно торговать на бумаге, к примеру, во время путешествия в поезде, самолете или автомобиле. Трейдер, скорее всего, будет вынужден делать это только в местах, где можно удобно разместиться перед компьютером — дома или в офисе.

Это скучно
Минус относится к темпераментным людям, которым хочется действия. Предположу, что даже при понимании плюсов торговли на бумаге, они быстро бросят эту затею. Бумажная торговля подойдет, скорее, неторопливым трейдерам, которые по своей природе могут заниматься рутиной.

Мало применимо для краткосрочных стратегий
При скальпинге или пипсовке, когда среднее время сделок составляет от нескольких секунд до нескольких минут, даже продвинутый трейдер не будет успевать вести записи, тем более с одновременным рисованием графика. Количество сделок при краткосрочной торговле на реальном рынке может достигать 100-200 в день. Поэтому одновременно с записями показателей трейдеру придется очень быстро анализировать рыночную ситуацию, а это слишком большая умственная нагрузка.

Несовременно
Бумажная торговля была актуальна в те времена, когда не было альтернатив. Сейчас есть множество более удобных и более универсальных аналогов — демо-счета, форекс-тренажеры, виртуальные дневники трейдера и т.д. У подобных альтернатив более широкий функционал. При их использовании можно набрать более широкую статистику за меньший промежуток времени.

Стоит ли торговать на бумаге?
Бумажную торговлю нужно хотя бы попробовать, чтобы решить, чувствуете ли от нее пользу лично вы. Если трейдер обладает по своему характеру активен и предпочитает краткосрочные сделки, то практиковать торговлю на бумаге он вряд ли сможет. Для тех, кто предпочитает заключать сделки реже, бумажная торговля поможет лучше прочувствовать рынок, чем любой компьютерный аналог.

Таким образом, бумажная торговля важна на начальном этапе. Но больше пользы от нее получат те, кто к ней предрасположен — трейдер сможет натренировать необходимый уровень дисциплины, быстрее выявить рыночные закономерности, которые можно использовать в торговой стратегии, а также привыкнуть вести статистику сделок. Для трейдеров, предпочитающих торговать интрадей (ее сложно симулировать с помощью ручных записей), на мой взгляд, будет лучше воспользоваться альтернативами. Так, подойдет любое ПО, которое поддерживает загрузку истории котировок и имитацию торговли.

Заключение
Бумажная торговля — отличный инструмент для наработки опыта без риска потерь реальных денег. Если заняться ей на начальном этапе, до чтения трейдерских книг, форумов, изучения торговых терминалов, у трейдера будет выработан правильный фокус внимания — исключительно на движениях цены. Понимание, которое он получит из опыта бумажных торгов, позволит сэкономить годы, потраченные на изучение привлекательных, но заведомо убыточных методов торговли.

Трейдинг на бумаге может не подойти людям определенного темперамента, а также под некоторые торговые стили. В этом случае лучше воспользоваться альтернативами. Электронные аналоги также позволяют вести статистику сделок, анализировать котировки и торговать на виртуальные деньги.